Phân tích ETH - Hợp đồng quyền chọn sắp kết thúc

Các nhà quản lý đầu tư tổ chức bán các loại tiền điện tử như Bitcoin ( BTC ) và Ether (ETH) vào tuần trước, mặc dù quy mô của các dòng tiền đã giảm đáng kể cho thấy những dấu hiệu ban đầu cho thấy tình trạng bán tháo tồi tệ nhất của thị trường đã lắng xuống. Ngay sau đó, nhiều dữ liệu on-chain đang cho thấy dấu hiệu tích cực và cột mốc lịch sử của Ethereum chúng ta cần chú ý.

ETH giải quyết gấp 3 lần khối lượng so với Bitcoin

Báo cáo dòng tiền hàng tuần của CoinShares cho thấy các quỹ dành riêng cho ETH đã hoạt động tốt hơn Bitcoin trong những tháng gần đây, phản ánh nhu cầu lớn đối với đồng tiền điện tử lớn thứ 2 trên thị trường:

Ethereum hiện giải quyết hơn 45 tỷ đô la khối lượng giao dịch mỗi ngày, chỉ tính riêng giữa ETH và stablecoin. Vào đầu năm 2020, giá trị này là gần 900 triệu đô la, thấp hơn so với khối lượng USD của Bitcoin vào thời điểm đó theo dữ liệu của CoinMetrics.

Trong khi đó gas Ethereum còn trở về mức thấp nhất hồi đầu năm 2020, khi thị trường đang ảm đạm và Defi chưa bùng nổ.

Tổng ETH bị lock tăng lên hằng năm

Ethereum đã đạt được một cột mốc mới với hơn 25% tổng nguồn cung ETH bị khóa sau các hợp đồng thông minh, mức tăng hơn 15% so với năm ngoái.

Tỷ lệ ETH trong các hợp đồng thông minh vào năm 2016 là khoảng 23%. Vì lúc đó ETH trị giá $13 và nguồn cung theo hợp đồng thông minh trị giá khoảng 230 triệu đô la. Số tiền này đến nay có giá trị tới con số 63 tỷ đô.

Dưới đây là biểu đồ cho thấy tỷ lệ phần trăm ETH trong các hợp đồng thông minh đã thay đổi như thế nào trong những năm qua:

Sự gia tăng đột biến vào năm 2016 bắt nguồn từ sự ra mắt của DAO -nền tảng phi tập trung đầu tiên xây dựa trên blockchain Ethereum. Một chiến dịch huy động vốn từ cộng đồng đã hỗ trợ thành công dự án với con số khoảng 150 triệu đô.

Sự tiến bộ của Ethereum sau nhiều năm

Tuy nhiên, một cuộc tấn công mạng lợi dụng một số lỗ hổng bảo mật trong hệ thống. Dẫn đến sự sụt giảm lớn và đột ngột trên bảng xếp hạng. Hệ quả chính của việc này là đợt hard fork ETH giữa Ethereum và Ethereum Classic giúp khôi phục các token bị đánh cắp.

Nó cũng có thể được chứng minh từ biểu đồ rằng ETH đã đạt được một số tiến bộ mạnh mẽ trong năm qua, nơi tỷ lệ phần trăm tăng từ năm 2020 đến năm 2021 là khoảng 10%. Một bước nhảy vọt khi so sánh với khoảng cách 4% giữa năm 2019 và năm 2020.

ETH 2.0

Một trong những lý do chính đằng sau sự gia tăng có thể được cho là do sự bùng nổ mạnh mẽ của các giao thức DeFi. Thay vì nắm giữ thụ động, các nhà đầu tư giờ đây muốn nhận được lợi nhuận của họ bằng cách gửi tiền vào các hợp đồng thông minh.Có thể thấy từ trang web ETH 2.0, hiện có hơn 5,4 triệu ETH được đặt cọc. Điều này có nghĩa là chỉ riêng hợp đồng Beacon Chain đã chiếm gần 22% tổng số ETH trong hợp đồng thông minh.

Ngày hết hạn quyền chọn ETH sắp tới

Ngày hết hạn hợp đồng quyền chọn options sắp tới của ETH là lớn nhất vào năm 2021: Điều gì có thể xảy ra?

Ether có thể đối mặt với ngày hết hạn quyền chọn lớn nhất của nó cho đến nay vào năm 2021, rất có thể sẽ có cú break mạnh với thị trường trong thời gian này khi lãi suất mở trị giá hơn 1,5 tỷ đô la trong ETH sẽ được thanh toán vào ngày 25 tháng 6.

Đợt hết hạn sắp tới lớn hơn 30% so với đợt diễn ra vào ngày 26 tháng 3 đã khiến Ether giảm 17% trong 5 ngày, chạm đáy ở mức khoảng $1,550. Tuy nhiên, sau khi hết hạn vào tháng 3, giá Ether đã tăng gần 60% trong vòng ba tuần.

Giờ đây, các nhà phân tích đang tự hỏi liệu các động thái tiếp theo của Ether có thể lặp lại quá khứ hay không?

Hết hạn vào tháng 6 nắm giữ hơn 638,000 hợp đồng Ether, tương đương với khoảng 45% trong tổng số 3,4 tỷ đô la tiền lãi mở của Ether.

Hợp đồng quyền chọn được chia thành hai phân đoạn: quyền chọn mua - cho phép người mua ETH có được token với giá cố định vào ngày hết hạn và quyền chọn bán cho phép người sở hữu ETH bán token của họ vào ngày hết hạn.

Có một số tiền lớn của các hợp đồng quyền chọn lên ở mức và trên $2,200. Do đó, nếu giá của Ether vào ngày 25 tháng 6 thấp hơn mức này, thì "73% các hợp đồng từ trung tính đến tăng giá sẽ trở về con số 0."

Ngược lại, hầu hết các tùy chọn bán đã được mở ở mức bằng hoặc dưới $2,100. Do đó, 74% trong số các tùy chọn này “sẽ trở nên vô giá trị nếu giá duy trì trên mức $2,100”.

Vào thời điểm viết bài, giá ETH dao động quanh mức $2,530. Không rõ giá sẽ đi về đâu trong vài tuần tới. Tuy nhiên, nếu thời hạn này giống như hết hạn vào tháng 3 thì giá ETH có thể sẽ giống như một chuyến tàu lượn siêu tốc.

Nhận định

Nhìn chung ETH rất tích cực và việc đạt $10,000 hay $15,000 vào năm nay như nhiều nhà phân tích đang được củng cố. Nhưng do ETH phát triển mạnh và tiềm năng nên có lẽ ETH sẽ sơm tăng trở lại cho dù sẽ có những con sóng cuối cùng dìm giá xuống.

Phân tích kỹ thuật

Vùng Buy ETH đã trở về và có vẻ đã hình thành đáy thứ 2 tại đây với cụm nến đảo chiều:

Sai đó giá ETH vừa tiếp cận kháng cự nhưng đang có phản ứng test lại vùng $2,500.
Kết hợp với những phân tích trước đó và dữ liệu on-chain chúng ta vẫn kết luận rằng ETH đang giữ được xu hướng tăng trên khung lớn D1, W1.

Nếu đã mua được vùng giá tốt $2,200 thì chúng ta có thể giữ và chờ giá ETH tích luỹ, phá vỡ các mốc kháng cự.

• Hỗ trợ: $2,200 - $2,030 - $1,730
• Kháng cự: $2,720 - $2,895 -$3,250

Gợi ý giao dịch: Như chiến lược trước đó mình có chia sẻ với mọi người, mình đã canh mua vùng $2,200 và sẽ giữ ETH trong dài hạn vì những tiềm năng trong thời gian tới của nó. Mình sẽ dca tiếp nếu giá trở về hỗ trợ 1 lần nữa.