Thị trường AI Agent nóng lên, có nên đầu tư VIRTUAL (Virtuals Protocol)?

Thị trường AI Agent thời gian qua ghi nhận nhiều bước phát triển vượt bậc. Vậy Virtuals Protocol có phải là dự án cân nhắc đầu tư?

Luc Nguyen

Published Dec 09 2024

Updated Dec 09 2024

10 min read

AI Agent có là xu hướng dài hạn trong Crypto

AI Agent và sự cần thiết của cơ sở hạ tầng blockchain

Trong thị trường AI web3, có rất nhiều lĩnh vực đang được phát triển như sức mạnh tính toán (compute), nền tảng xây dựng mô hình AI (AI Model & Interference). Tuy nhiên, hiện tại, các lĩnh vực này vẫn bị chi phối bởi những tên tuổi lớn như NVIDIA và Google.

Thay vì cạnh tranh trong những mảng blockchain không có lợi thế rõ ràng, thì ở AI Agent, blockchain gần như là một cơ sở hạ tầng thiết yếu. AI Agent sẽ dần tiến đến hình thái tự động giao dịch với con người và các Agent khác. Một trong những yếu tố cốt lõi trong quá trình này là quyền kiểm soát tài sản. Blockchain sẽ hỗ trợ các AI Agent thực hiện yếu tố này một cách hiệu quả hơn bất kỳ hệ thống tài chính truyền thống nào nhờ vào những lợi thế sau:

Truy cập toàn cầu: Blockchain tạo ra một thị trường mở, giúp mọi giao dịch được thực hiện một cách hiệu quả mà không bị giới hạn hay kiểm soát như trong hệ thống tài chính truyền thống.
Tính hiệu quả về kinh tế: Phí giao dịch thấp, đặc biệt là đối với các giao dịch xuyên biên giới. Trong khi phí giao dịch trung bình trong hệ thống truyền thống có thể lên đến 3%, điều này khiến cho các giao dịch nhỏ trở nên tốn kém.
Dễ dàng trong kỹ thuật: Sử dụng smart contracts và API tự động thay vì thực hiện thủ công.
Khả năng mở rộng multi-agent: Kết nối liền mạch giữa ví của nhiều Agent, khắc phục tình trạng phân mảnh tài khoản thường thấy ở các hệ thống ngân hàng.

Từ đó, theo góc nhìn cá nhân, AI Agent trong crypto sẽ phát triển được trong dài hạn chứ không phải là trường hợp pump dump trong ngắn hạn.

Sự chuyển dịch sang các Productive Onchain AI Agent

Thị trường AI Agent trong web3 đang nổi lên với sự xuất hiện của những AI Agent có khả năng tự suy nghĩ, độc lập và tạo ra nội dung trên nền tảng X như Truth of Terminal và Zerebro. Tuy nhiên, những Agent này không thực sự tạo ra giá trị thiết thực nào.

Hiện tại, xu hướng đã chuyển từ những Agent có khả năng tạo ra giá trị thực gọi là Productive Onchain AI Agent. Ví dụ cho việc này là thay vì chỉ đơn thuần đăng tải nội dung, các Agent giờ đây có thể cung cấp nhận định thị trường và tự đưa ra quyết định đầu tư như aiXBT.

Mặc dù vậy, loại AI Agent này vẫn chỉ dừng lại ở mức MVP (Minimum Viable Product) và chưa đạt được PMF (Product-Market Fit) cũng như tính thiết yếu trong việc phục vụ nhu cầu của người dùng.

*Giải thích thêm: Một công nghệ sẽ cần trải qua các giai đoạn như từ Ideation (ý tưởng), MVP (bản phác hoạ cơ bản), PMF (thị trường công nhận), Essential (tính thiết yếu) để có thể thực sự được ứng dụng vào đời sống.

sự chuyển dịch sang productive onchain ai agent — Sự chuyển dịch sang Productive Onchain AI Agent. Nguồn: Eren

Productive Onchain AI Agent phong phú trên Base

Base đang tích cực xây dựng một cơ sở hạ tầng mạnh mẽ để tích hợp AI và blockchain, bao gồm các thành phần quan trọng sau:

Base Smart Wallet: Ví MPC dành riêng cho AI Agent.
Base Onchain Kit: Công cụ cho phép người dùng chuyển đổi ngôn ngữ tự nhiên thành hành động trên chuỗi.
Base AI Agent: Mẫu thiết kế để tạo ra các AI Agent.

Ngoài việc phát triển cơ sở hạ tầng, hệ sinh thái AI Agent trên Base cũng đang bùng nổ với sự tham gia của nhiều nhà phát triển và dự án trải dài trên nhiều lĩnh vực khác nhau. Điều này tạo ra một hiệu ứng mạng lưới mạnh mẽ, thúc đẩy sự phát triển của xu hướng này.

Virtuals Protocol dẫn đầu thúc đẩy Productive AI Agent trên Base

Mô hình hoạt động của Virtuals Protocol

Virtuals Protocol là giao thức cho phép người dùng dễ dàng tạo và tokenize các AI Agent trên blockchain Base. Các token từ những Agent này sẽ được phát hành theo hình thức fair launch thông qua bonding curve. Khi vốn hóa đạt ngưỡng 726,000 USD, các Agent sẽ trở nên hoàn toàn độc lập và có khả năng tương tác trên các nền tảng mạng xã hội như X, TikTok.

Mô hình kinh doanh của Virtuals Protocol tác động trực tiếp đến giá trị của token VIRTUAL thông qua các yếu tố sau:

Stake VIRTUAL: Các dự án cần phải stake một lượng token VIRTUAL khi thiết lập Agent trên nền tảng.
Cung cấp thanh khoản: Số token này sẽ được sử dụng để cung cấp liquidity pool cho cặp Agent/VIRTUAL và sẽ bị khóa trong vòng 10 năm.

Hơn nữa, mô hình của Virtuals Protocol còn gia tăng giá trị cho token Agent thông qua:

Phí giao dịch: Người dùng sẽ sử dụng VIRTUAL để thanh toán phí khi tương tác với Agent.
Buy back và đốt: Số phí này sẽ được dùng để mua lại token Agent và thực hiện đốt, từ đó giảm nguồn cung và tăng giá trị cho token.

mô hình hoạt động của virtuals protocol — Mô hình hoạt động của Virtuals Protocol. Nguồn: Virtuals Protocol

Các chỉ số tăng trưởng của Virtuals Protocol

Chỉ trong vòng 2 tháng, Virtuals Protocol đã đạt được những thành tựu ấn tượng, vượt trội so với đối thủ Creator Bid. Cụ thể:

Hơn 10,000 Agents đã được tạo ra tính đến ngày 15/12/2024, tăng gấp 15 lần so với con số vào ngày 15/11/2024, và gấp 10 lần so với Creator Bid.
40 Agent có định giá trên 1 triệu USD, gấp 15 lần so với đối thủ.
Hơn 17 triệu VIRTUAL token, tương đương khoảng 26 triệu USD (khoảng 2% tổng cung), đã được khóa trong liquidity pool với các cặp Agent token, gấp 20 lần so với Creator Bid.

kết quả hoạt động của virtuals protocol — Kết quả hoạt động của Virtuals Protocol. Nguồn: Dune

Trong tương lai, nếu số lượng Agent được tạo ra chỉ cần đạt khoảng 10% (tương đương 400,000 Agents) so với tổng số memecoin token trên pump.fun, với tỷ lệ VIRTUAL token cho mỗi Agent là 1,700, thì sẽ có khoảng hơn 680 triệu VIRTUAL token được khóa trong liquidity pool. Điều này sẽ tương đương với hơn 70% tổng cung của token này.

kết quả hoạt động của pumpfun — Kết quả hoạt động của Pump.fun. Nguồn: Dune

Ngoài việc tạo ra một số lượng lớn Agents, những Agent hàng đầu của Virtual Protocol đều phát triển những use case độc đáo, không chỉ đơn thuần là hiện tượng sao chép lẫn nhau. Điều này chứng tỏ rằng chất lượng của các Agent đã vượt qua được giai đoạn "redpill" của Virtuals Protocol:

Luna (67 triệu USD): Là một AIDOL trên TikTok và X, có khả năng tương tác, tip và nhận tip trực tiếp từ người dùng thông qua livestream.
Sekoia (30 triệu USD): Agent chuyên biệt trong lĩnh vực quỹ đầu tư mạo hiểm.
Misato (7 triệu USD): Agent hoạt động như một nghệ sĩ NFT, biến các tương tác cộng đồng thành các tác phẩm nghệ thuật.
SamIsMoving (15 triệu USD): Agent vật lý đầu tiên, có khả năng di chuyển khắp nơi trên thế giới và tự tài trợ thông qua token $SAM của riêng mình.
Aixbt (300 triệu USD): Agent chuyên phân tích và đưa ra nhận định về thị trường.

Hệ sinh thái các Agent đóng vai trò cốt lõi trong việc giữ chân dòng tiền và người dùng tại Virtuals Protocol, tạo ra lợi thế vượt trội so với những Agent được xây dựng độc lập. Điều này được chứng minh thông qua xu hướng chuyển dịch Agent từ chain khác đến với Virtuals Protocol.

xu hướng chuyển dịch sang virtuals protocol — Xu hướng chuyển dịch sang Virtuals Protocol. Nguồn: Josh

Virtuals Protocol không ngừng nỗ lực phát triển giao thức của mình thông qua các chương trình hợp tác và khuyến khích dành cho builders và người dùng, bao gồm:

Chương trình Agent Starter: Cung cấp hỗ trợ kỹ thuật, gọi vốn và marketing cho các dự án sáng tạo AI Agent trên nền tảng.
Hợp tác với Pond: Hỗ trợ mô hình AI trong việc xây dựng AI Agent.
Airdrop PH, SERAPH, POND: Tính đến thời điểm hiện tại, người nắm giữ VIRTUAL đã nhận được ba đợt airdrop trị giá hơn 5 triệu USD từ các dự án trong hệ sinh thái, mỗi ví ít nhất sẽ nhận được khoảng 500 USD.

VIRTUAL có triển vọng tăng trưởng nhưng chưa chắc chắn

Virtuals Protocol đã trải qua một đợt tăng trưởng mạnh mẽ, với mức tăng hơn 300% trong vòng 30 ngày từ 06/11 - 08/12/2024, hiện đang đứng thứ hai trong danh mục AI Agent, chỉ sau FET.

Kỳ vọng tiếp theo cho Virtuals Protocol là vươn lên vị trí số một với mức vốn hóa vượt 5 tỷ USD, tương đương với mức tăng trưởng khoảng 250% so với vốn hóa hiện tại là 1.6 tỷ USD. Tuy nhiên, điều này cũng tiềm ẩn rủi ro, và theo phân tích kỹ thuật hiện tại, chưa có đủ dữ liệu để kết luận về khả năng thực hiện mục tiêu này do khung thời gian của VIRTUAL chưa đủ để đánh giá.

vốn hoá các dự án ai agent — Vốn hoá các dự án AI Agent. Nguồn: Coingecko

Bên cạnh việc đầu tư vào VIRTUAL, các dự án trong hệ sinh thái cũng ghi nhận mức tăng trưởng đồng điệu khi VIRTUAL tăng mạnh. Do đó, có thể tìm kiếm cơ hội đầu tư xung quanh VIRTUAL với những dự án chưa có sự tăng trưởng mạnh mẽ như VADER, SEKOIA, GAME và LUNA.

mức tăng trưởng của các dự án trong virtuals protocol — Mức tăng trưởng của các dự án bên trong Virtuals Protocol. Nguồn: Virtuals Protocol

Tóm lại, Virtuals Protocol nổi bật như một trong những dự án tiềm năng cho đầu tư nhờ vào những lý do sau:

Narrative: AI Agent sẽ là xu hướng dài hạn trong crypto.
Chu kỳ: Productive Onchain AI Agent sẽ là hướng đi tiếp theo thay cho Lore-Centric AI Agent.
Hệ sinh thái: Base có hệ sinh thái Productive Onchain AI Agent phong phú.
Sức mạnh nội tại: Virtuals Protocol dẫn đầu thúc đẩy Productive AI Agent trên Base.
Điểm cần cân nhắc: VIRTUAL có triển vọng tiếp tục tăng tuy nhiên lại không chắc chắn vì đã trải qua một giai đoạn tăng trưởng nóng hơn 300% ở đầu tháng 12/2024.

Đọc thêm: Có nên short Hyperliquid (HYPE) ở thời điểm hiện tại?